Viktige metoder som er tilpasset av RBI for å kontrollere kredittoppretting

Noen av metodene som brukes av RBI for å kontrollere kredittopprettelsen er: I. Kvantitativ metode II. Kvalitativ metode.

De ulike metodene som brukes av RBI for å kontrollere kredittopprettelsesstyrken til kommersielle banker, kan klassifiseres i to grupper, nemlig kvantitative kontroller og kvalitative kontroller. Kvantitative kontroller er utformet for å regulere volumet av kreditt opprettet av banksystemet, kvalitative tiltak eller selektive metoder er utformet for å regulere kredittstrømmen i spesifikke bruksområder.

Kvantitative eller tradisjonelle metoder for kredittkontroll inkluderer bankens rentepolitikk, åpen markedsoperasjon og variabelt reserveforhold. Kvalitative eller selektive metoder for kredittkontroll omfatter regulering av marginkrav, kredittrisiko, regulering av forbrukslån og direkte tiltak.

I. Kvantitativ metode:

(i) Bankrente:

Bankkursen, også kjent som diskonteringsrenten, er den rente som skal betales av kommersielle banker på lån fra eller omregning av sentralbanken. En endring i bankrenten påvirker andre markedsrenter. En økning i bankrenten fører til økning i andre rentesatser, og omvendt medfører en nedgang i bankrenten et fall i andre rentenivåer.

En bevisst manipulasjon av bankrenten av sentralbanken for å påvirke kredittstrømmen som opprettes av handelsbankene, kalles bankrenten. Det gjør det ved å påvirke etterspørselen etter kreditt, kostnadene ved kreditt og tilgjengeligheten av kreditten.

En økning i bankrenten resulterer i en økning i kostnaden for kreditt; Dette forventes å føre til en nedgang i etterspørselen etter kreditt. I så stor grad som kredittkreditt er en viktig komponent i samlet pengemengde i økonomien, reduserer en etterspørsel etter kreditt etter kredittøkning den totale tilgjengeligheten av penger i økonomien, og kan dermed vise seg å være en anti- inflasjonsmåling av kontroll.

På samme måte fører et fall i bankkursen til at andre rentesatser kommer ned. Kostnaden for kreditt faller, det vil si, og kreditt blir billigere. Billig kreditt kan medføre høyere etterspørsel både for investeringer og forbruk. Mer penger, gjennom økt strøm av kreditt, kommer i omløp.

Et fall i bankrenten kan dermed bevise et anti-deflasjonsinstrument for kontroll. Effektiviteten av bankkursen som et kontrollmiddel er imidlertid begrenset hovedsakelig av det faktum at både kortsiktige og lavkonjunkturbetingede forhold, kan kostnaden for kreditt ikke være en svært viktig faktor som påvirker bedriftens investeringsbeslutninger.

(ii) Åpne markedsoperasjoner:

Åpne markedsoperasjoner refererer til salg og kjøp av verdipapirer fra sentralbanken til forretningsbankene. Et salg av verdipapirer fra sentralbanken, dvs. kjøp av verdipapirer fra kommersielle banker, resulterer i et fall i den totale kontantbeholdningen til sistnevnte.

Et fall i den totale kontantbeholdningen fører til et kutt i kredittopprettingsstyrken til kommersielle banker. Med reduserte kontantreservene på deres kommando kan kommersielle banker kun skape lavere kredittvolum. Således tjener et salg av verdipapirer fra sentralbanken som et anti-inflatorisk mål for kontroll.

På samme måte resulterer et kjøp av verdipapirer fra sentralbanken mer kontantstrømmende til kommersielle banker. Med økte penger i sine hender kan kommersielle banker skape mer kreditt, og få mer finans tilgjengelig. Således kan kjøp av verdipapirer fungere som et anti-deflasjonsmål for kontroll.

Reservebanken i India har ofte brukt til salg av statspapirer som handelsbankene har bidratt generøst til. Dermed har åpne markedsoperasjoner i India tjent på den ene side som et instrument for å gjøre tilgjengelig mer budsjettmidler og på den annen side som et instrument for å avta av overflødig likviditet i systemet.

(iii) Variabel Reserve Ratio:

Variabel reserveforhold refererer til den andelen av bankinnskudd som kommersielle banker er nødt til å beholde i form av kontanter for å sikre likviditet for kreditt opprettet av dem.

En økning i kontantreserven gir et fall i verdien av innskuddsmultiplikatoren. Omvendt fører et fall i kontantreserven til en økning i verdien av innskuddsmultiplikatoren.

Et fall i verdien av innskuddsmultiplikatoren utgjør en sammentrekning i tilgjengeligheten av kreditt, og kan dermed tjene som et anti-inflatorisk tiltak.

En økning i verdien av innskuddsmultiplikatoren, derimot, utgjør det faktum at kommersielle banker kan skape mer kreditt og gjøre tilgjengelig mer finansiering for forbruks- og investeringsutgifter. Et fall i reserveforholdene kan dermed fungere som anti-deflasjonsmetode for monetær kontroll.

Reserve Bank of India er bemyndiget til å endre reservekravene til kommersielle banker.

Reservebanken benytter to typer reserveforhold for dette formålet, nemlig. Den lovbestemte likviditetsforholdet (SLR) og Cash Reserve Ratio (CRR).

Det lovbestemte likviditetsforholdet refererer til den andelen av samlede innskudd som kommersielle banker er pålagt å beholde seg selv i flytende form. De kommersielle bankene benytter seg vanligvis av disse pengene til å kjøpe statspapirene. Dermed er det lovbestemte likviditetsforholdet på den ene siden brukt til å sippe bort bankens overskytende likviditet, og på den annen side brukes det til å mobilisere inntekter for regjeringen.

Reserve Bank of India er bemyndiget til å øke dette forholdet opp til 40 prosent av samlet innskudd av kommersielle banker. For tiden står dette forholdet på 25 prosent.

Kontantreserven refererer til den andelen av de samlede innskuddene som kommersielle banker er pålagt å beholde med Reserve Bank of India. For tiden står dette forholdet på 9 prosent.

II. Kvalitativ metode:

De kvalitative eller selektive metoder for kredittkontroll er vedtatt av sentralbanken i sin forfølgelse av økonomisk stabilisering og som ledd i kredittforvaltning.

(i) Marginkrav:

Endringer i marginkrav er utformet for å påvirke kredittstrømmen mot bestemte varer. De kommersielle bankene genererer generelt lån til sine kunder mot noen sikkerhet eller verdipapirer som tilbys av låntakeren og akseptabelt for banker.

Mer generelt låner de kommersielle bankene ikke opp til hele sikkerhetsbeløpet, men låne et beløp som er mindre enn verdien. Marginekravet mot spesifikke verdipapirer bestemmes av sentralbanken. En endring i marginkrav vil påvirke kredittstrømmen.

En økning i marginkravene resulterer i en sammentrekning i sikkerhetslånets låneverdi, og på samme måte fører et fall i marginskravet til ekspansjon i sikkerhetslånets låneverdi.

(ii) Kredittrating:

Ranting av kreditt er en metode hvor Sentralbanken søker å begrense maksimumsbeløpet på utlån og, i enkelte tilfeller, fastsette tak for spesifikke kategorier av utlån.

(iii) Forskrift om forbrukerkreditt:

Forskrift om forbrukslån er utformet for å kontrollere kredittstrømmen for varige varer til forbrukerne. Dette kan gjøres ved å regulere det totale volumet av kreditt som kan utvides for å kjøpe bestemte varige varer og regulere antall avdrag hvorved et slikt lån kan spres. Sentralbank bruker denne metoden for å begrense eller liberalisere låneforholdene for å stabilisere økonomien.

(iv) Moral Suasion:

Moral suasion og kredittovervåking er andre metoder for kredittkontroll. Politikken med moralsk suasion vil lykkes bare hvis sentralbanken er sterk nok til å påvirke forretningsbankene.

I India, fra 1949 og fremover, har sparebanken lykkes i å bruke metoden for moralsk suasjon for å bringe handelsbankene til å falle i tråd med sin kredittpolitikk. Offentliggjøring er en annen metode, der Reserve Bank merker direkte appell til publikum og publiserer data som vil ha nyskapende effekt på andre banker og kommersielle sirkler.

Effektiviteten av kredittkontrolltiltak:

Effektiviteten av kredittkontrolltiltak i en økonomi avhenger av en rekke faktorer. For det første bør det eksistere et godt organisert pengemarked. For det andre skal en stor andel penger i omløp utgjøre en del av det organiserte pengemarkedet. Endelig bør pengemarkedet og kapitalmarkedet være omfattende i dekning og elastisk i naturen.

Extensiveness utvider omfanget av kreditt kontroll tiltak og elastisitet gir det justerbarhet til de endrede forholdene. I de fleste utviklede økonomier er et gunstig miljø med hensyn til de faktorene som diskuteres tidligere, i de utviklende økonomiene, tvert imot, økonomiske forhold for å begrense effektiviteten av kredittkontrolltiltakene.